继首批10只中证A500ETF上市后 ,第二批12只中证A500ETF集结完毕 、陆续入市。
11月22日晚间,大成基金、华宝基金、万家基金旗下中证A500ETF集体发布成立公告 。至此,第二批12只中证A500ETF已全部成立 ,并且全部达到20亿元首次募集规模上限。
除中证A500ETF外,近期指数编制规则调整后,上证180ETF这一传统品种首度迎来扩容 ,8家基金公司集体上报这类产品。业内人士表示,随着中央利率传导效率畅通,股票市场的长期趋势或更加可控 。在“融资市 ”向“投资市”转变过程中,指数繁荣或是相当可期的前景。
第二批中证A500ETF集结完毕
11月22日晚间 ,大成基金 、万家基金、华宝基金集体发布公告,旗下中证A500ETF均于11月22日成立,募集期间净认购金额均为20亿元 ,募集有效认购总户数分别为20162户、10333户 、5717户。
至此,第二批12只中证A500ETF已全部宣布成立,易方达基金、天弘基金、大成基金旗下中证A500ETF有效认购户数均突破2万户 ,汇添富基金、博时基金 、广发基金、华安基金、华夏基金旗下中证A500ETF有效认购户数均超过1.5万户 。
并且,第二批中证A500ETF全部达到20亿元首次募集规模上限,触发比例配售。其中 ,易方达基金 、天弘基金、大成基金、博时基金 、华安基金、工银瑞信基金、万家基金均采用“末日比例确认”原则,汇添富基金 、广发基金、华夏基金、鹏华基金 、华宝基金均采取“全程比例确认 ”原则。
两种方式下,配售比例最低的产品分别为博时中证A500ETF、华夏中证A500ETF ,配售比例分别为39.35%、86.64%。
此外,率先成立的华夏中证A500ETF、广发中证A500ETF 、易方达中证A500ETF已分别于11月15日、11月18日、11月19日上市,汇添富中证A500ETF将于11月25日上市 。上市以来,上述三只ETF规模迅速扩张 ,目前均已突破60亿元。多重政策利好加码,助力增量资金借道指数基金流入股市。综合首批上市的10只中证A500ETF情况来看,22只中证A500ETF合计规模已超1700亿元 。
热门品种迎来密集上报
除中证A500ETF发行火热外 ,近期公募行业也在加速布局其他热门指数品种。
11月13日至11月20日,易方达基金 、南方基金、华泰柏瑞基金、银华基金 、天弘基金、鹏华基金、平安基金 、兴业基金集体上报上证180ETF,这是继华安上证180ETF之后 ,该类产品首度迎来扩容。
为更好反映上海证券市场核心上市公司证券整体表现,上交所与中证指数公司日前宣布对上证180指数编制方案进行修订,并将于12月16日正式实施 。该指数发布于2002年7月 ,是我国资本市场和上证指数体系中的重要标杆指数之一,由沪市规模大、流动性好的180只证券组成。
本次修订来看,一是采用流动性筛选与市值排序相结合的选样方法 ,进一步提高样本市值覆盖度,增强指数表征性;二是设置个股、前五大样本权重上限,新增行业均衡规则,使得样本一级行业合计权重分布与样本空间相应行业自由流通市值合计占比保持一致 ,进一步提升指数对宏观产业结构变革 、沪市公司行业分布的代表性;三是引入ESG可持续投资理念,剔除中证ESG评价结果在C及以下的上市公司证券,降低样本发生重大负面风险事件概率。
此外 ,“双创”品种近期也颇受公募机构关注 。11月13日至11月19日,易方达基金、华夏基金、嘉实基金、富国基金 、国泰基金、工银瑞信基金、万家基金集体上报创业板50ETF,目前均已获证监会受理。此外 ,汇添富基金上报科创50ETF,华夏基金 、国泰基金上报创业板新能源ETF,南方基金上报科创板成长ETF。
指数化投资势不可挡
为更好地满足广大投资者的需求 ,11月19日,华泰柏瑞基金、华夏基金、易方达基金 、嘉实基金、南方基金、华安基金旗下多只ETF集体降费,涉及华泰柏瑞沪深300ETF 、华夏沪深300ETF、嘉实沪深300ETF、南方中证500ETF 、华夏科创50ETF等千亿“巨无霸”产品 ,管理费率、托管费率均调降至0.15%、0.05%行业最低水平 。
中信建投证券表示,此次降费行动为被动指数型产品后续的降费起到了积极的示范作用,进一步推动整个行业向着低费率、透明化的方向发展。从带动效应看,全市场宽基ETF费率水平或将陆续下调 ,低费率已成为趋势。
近年来,随着市场行情的快速演变和市场成熟度的提升,获取超额收益的难度逐渐增加。华泰柏瑞基金表示 ,通过风险分散的指数化投资获取相应市场的平均收益逐渐成为一种“聪明 ”又“省事”的选择 。并且,新兴传播渠道的发展大大提升了信息的可触达性与全面性,个人投资决策出现去中心化趋势 ,越来越多的投资者通过种类繁多的指数产品表达投资观点。
此外,华泰柏瑞基金表示,围绕指数基金尤其是ETF派生出的庞大生态圈令市场的定价机制更加充分 ,投资者的玩法更加丰富,例如通过股票ETF 、债券ETF、商品ETF、黄金ETF 、货币ETF实现对大类资产的一站式配置或转换,或者通过大小盘ETF之间的风格轮动构建择时模型 ,以及ETF配套期货、期权等衍生品可构建配置、交易 、套利、风险对冲等多种投资策略。
在华泰柏瑞基金看来,提振资本市场已成为加快经济发展动能切换的重要手段 。随着中央利率传导效率的畅通,股票市场的长期趋势或更加可控。在“融资市”向“投资市”转变的过程中,指数繁荣或是相当可期的前景。
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